公元982年党项族大首级李继筠(杨兰锋 饰)病逝后，党项族堕进了群龙无首之势，兵变、战争、争权夺势。在这杂乱的大势下，党项族长后裔元昊以他的大智大勇停停战变，清剿各个势力将原本分散在我国西部地区的诸侯同一起来并于公元1038年建立了大夏国，定都兴庆府（今银川市）。 然而元昊野心勃勃，不宁愿于向北宋、契丹伏首称臣，一向胡想马踏中原，称帝图皇，一次次策动对宋战争，致使田园荒凉、生灵涂炭、内外交困。 公元1048年正旦之日，堆积多年的各种冲突毕竟爆发，太子持刀进宫杀死了元昊，而太子被国相处死，元昊的遗腹子谅祚却当上了西夏王朝的第二代天子…
